沪深两市今日高开高走，上证指数收复3600点整数关口，券商板块以7.8%的涨幅领跑行业指数。盘后数据显示，券商板块单日主力资金净流入达217亿元，为近三年来最大单日流入规模。两融余额同步攀升至1.92万亿元，刷新2022年以来最高纪录。
全国十大配资平台监测数据显示，本周前三个交易日，场外配资咨询量环比激增43%，其中长三角与珠三角地区客户占比超过六成。某头部配资机构风控负责人透露，当前客户平均杠杆倍数维持在3.2倍，较上月提升0.4倍，科技成长类个股的配资需求最为集中。
个股方面，东方财富放量涨停，成交额突破189亿元，居全市场首位。中信证券、华泰证券分别上涨6.7%和5.9%，两者合计贡献券商板块近三成涨幅。指南针、同花顺等金融信息服务商同步走强，指南针收盘价创历史新高。
半导体板块午后异动拉升，中芯国际港股大涨9.2%，A股收盘上涨5.4%。消息面上，国内某晶圆代工厂宣布14纳米以下制程良率取得突破，带动设备与材料端跟涨。北方华创、中微公司分别录得4.8%和6.1%的涨幅。
全国十大配资平台排名中，前三家本月新增开户数均突破五千户。行业观察人士指出，配资资金近期偏好两条主线：一是券商及金融IT板块，二是人工智能算力基础设施。部分配资客户开始从新能源赛道向TMT板块转移仓位。
北向资金今日净买入86.4亿元，连续五个交易日净流入。沪股通十大成交活跃股中，中信证券、贵州茅台、隆基绿能分列前三。深股通方面，东方财富、宁德时代、比亚迪占据前三席位。
期货市场方面，股指期货四个合约全线升水，IC合约年化贴水率收窄至1.2%，显示中小盘股对冲需求下降。上证50ETF期权持仓量攀升至412万张，创合约上市以来新高，多空分歧明显加大。
全国十大配资机构联合发布的风险提示显示，当前市场波动率已升至22.6%，接近去年四季度高点。多家配资平台将创业板个股的保证金比例上调5个百分点，并暂停部分ST股票的配资业务。
板块资金流向监测表明，非银金融、电子、计算机三个行业合计吸金超过380亿元，而电力设备、医药生物则遭遇净流出。市场风格切换迹象明显，低估值蓝筹与高弹性成长股形成轮动格局。
全国十大配资平台交易数据还显示，日内回转交易占比升至34%，较上月增加7个百分点。高频交易策略在配资客户中的渗透率快速提升，部分平台已对单账户单日撤单次数设置上限。
展望后市，多家券商策略团队认为，两融余额与配资活跃度同步回升，反映市场风险偏好正在修复。投资者需关注监管层对场外配资的常态化监控措施，以及科创板做市商制度全面落地带来的流动性变化。
