本周我深入研究技术指标量化，开发完善了一套可交易、可量化的技术指标系统。预计我会至少发布5篇文章公布这一系统，希望大家能从中了解量化投资的思维，并能用以指导自己的投资实践。
此套系统一共包含以下内容：
1.交易信号系统：单均线交易系统
2.指标回测系统：
可对任何指标的投资绩效进行历史回测。
并可寻找任一技术指标的最优参数。
指标回测1：显示每笔交易盈亏，胜率、盈亏比、持股时间等。
指标回测2：显示历史净值的变化。
指标回测3：从指定日期进行回测。
为简化指标回测，我们可以将大盘指数视作一种特殊的“股票”。如果一个技术指标，能否在指数上盈利，那么它在股票上一定也能盈利。实际上，股市上已经有很多跟踪指数的ETF基金，如上证ETF（510210）、深证ETF（399306）。
上证指数自1990.12.19开盘，至2022.8.26，历时近32年，沪指从95.78到3236.22，涨幅为33.8倍。
如果我告诉你，使用单均线交易系统（MA20），反复操作上证指数，32年最终盈利877倍，你相信吗？
别急，我最开始也是不相信，并大感震惊的。
以下K线走势，大家可以自己去复盘核查验证。
本文中的佣金费率，设为0.1%，即千分之一。
1.上证指数全景走势图。
主图为单均线，显示买卖信号。
副图为【指标回测2】，显示单均线策略净值变化。
2.1991.5-1992.6，大盘1年暴涨12.6倍，净值从0.99到9.52，增长8.62倍。
3.1992.11-1993.2，大盘3个月暴涨3.01倍。净值从9.52到28.04，增长2.95倍。
4.1994.8-1994.9，大盘2个月暴涨3.23倍。净值从26.05到50.66，增长0.94倍。
5.1996.1-1997.5，大盘1年半上涨1.94倍。净值从33.06到66.94，增长1.02倍。
6.1999.5-1999.7，大盘一个半月上涨0.68倍。净值从62.24到85.06，增长0.37倍。85.06，是2000年前的最高净值。
7.暴利的来源
1990.12-1999.12，历时9年，大盘上涨约13倍。净值从1到73.86，增长72.86倍。
2000.1.4-2022.8.26，历时22年8个月，大盘上涨1.37倍。净值从73.86到878.31，涨幅10.89倍。
结论一：
32年赚877倍，主要是股市早期（1990-1999）涨得猛，基数大，乘数效应明显。73.86×11.89＝878.31。
结论二：股市早期不成熟，投机之风强烈，反而更容易获取暴利。2000年，股市不断成熟完善，收益率下降。以后可能不会再现2000年之前的盛景。
结论三：
2000年前后两个时段，单均线的净值增长都大幅超越了同期大盘。原因在于，单均线波段操作，牛市不错过，留在市场内吃到大段涨幅；熊市不死扛，及时离场，亏钱亏得少。
8.胜率与盈亏比
胜率重要，盈亏比更重要。之前我举例说过这个观点。
下图主要比较了2000.1.4-2022.8.26阶段的单均线的投资绩效。
【指标回测1】：显示单均线胜率为30.74%，盈亏比为5.17。期望=5.17×30.74%－1×69.26＝0.897，于是策略总体盈利。
【指标回测2】：显示策略资产净值的变化。
【指标回测3】：可从指定日期进行回测。此处将2000年1月4日的净值设为1，显示了2000年至今的净值变化情况。
现在，大家对我之前的问题不再疑惑了吧？
大道至简，简单的单均线交易系统就能赚取很好的利润。
不过，单均线的最佳参数是多少？
单均线赚钱，为什么很多人没去采用？
后面，我会陆续揭晓答案。
聪明的你，能否从本文的图表中得到一些答案呢？
