市场最近两个周多空打的有些焦灼，能够承载资金的板块几乎没怎么涨，白酒、家电、酱油醋自然不必多说了，跌了小半年最近在低位震荡，之前热门的半导体、新能源车、光伏自从7月初见顶后一个多月过去了，依然没有去突破前高，说明市场现在心里也有点发虚，估计也是想等中报看看。
最近这段时间是半年报的集中披露阶段，这个周末有几个我觉得比较重要的中报值得说一说。下面咱们一个个的聊。
1、比亚迪上半年营收908亿，同比增长50%。这么看还不错吧，但净利润不到12亿与去年同期减少将近30%。
从营收上看新能源车确实需求很大未来成长可期，增长50%按理说放在其他行业算是不错的了吧，但要知道新能源车可是当下最最火热的赛道，市场预期都算到2060年了，市盈率也早就上天了。
再加上从去年底开始大宗商品涨价，今年上半年新能源汽车上下游产业链疯狂扩产，导致各种原材料暴涨，无论是锂、镍、钴还是电解液还是钢铁铜统统上涨，这就导致下游汽车制造商利润被上游吃掉不少，利润率降低是显而易见的。
说起来宁德时代未来的一段时间日子估计也不会太好过，宁德管理层估计早就有预期未来一段时间会是行业比较艰难的一段时间，所以尽管手持大量现金也要在股价高的时候玩命定增，我的理解就是为了获取大量现金应对未来这段时间的行业内卷。
整个新能源车将近两个月没有创新高说明市场都在恐高了，没有人愿意往上喊价了，我的观点依然是不要追高。
2、阳光电源(300274)发布2021年半年报，公司2021年1-6月实现营业收入82.10亿元，同比增长18.27%，归属于上市公司股东的净利润为7.57亿元，同比增长69.68%。
这个业绩我觉得不够亮眼，光伏三剑客里边市盈率最高的就这业绩增速，另外两个一个46PE一个53PE，哪个性价比我觉得也比这个高。光伏我买的隆基，没啥可说的表现很稳。
光伏板块虽然没有新能源板块的估值那么浮夸，但我觉得当下看也不适合入手了，也在高位。
3、泸州老窖上半年营收增长22.04%至93.17亿元。归属净利提高31.23%至42.26亿元。按产品档次分，中高档酒类收入提高23.45%至82.18亿元，其他酒类收入增加7.51%至9.77亿元。按销售模式分，传统渠道运营模式收入增加19.03%至86.63亿元，新兴渠道运营模式提高84.71%至5.32亿元。
利润增速高过营收增速不然就是1573的增长更好，泸州老窖这几年一直在往高端酒发力，目前初见成效。再说股价目前的估值也算是历史上比较便宜的时候了，只是现在市场对消费有恐惧症，觉得这段时间消费能力不行所以预期低，而这个时候我认为正是捡便宜货的好时候，就这经营质量还要啥自行车。
4、五粮液上半年实现营业收入为367.52亿元，同比增长19.45%;归属上市公司净利润为132.00亿元，同比增长21.60%。这个收入体量还能有这样的增速还要什么自行车。
5、三一重工2021上半年实现营业收入671.28亿元，同比增长36.47%;归属于上市公司股东的净利润100.74亿元，同比增长17.16%;经营活动产生的现金流量净额97.88亿元，同比增长35.75%。截止2021年6月30日，公司总资产1446.37亿元，归属于上市公司股东的净资产618.33亿元。
我觉得这成绩相对于这估值算是合格的，大家都有预期业绩不好所以才会跌这么惨，中报也出来了估值也下来了，总的来说符合预期吧。下半年增加财政支出，三一应该会有起色。所以我在里边蹲一个反转。
总结：目前的市场还在纠结未来几个月的方向，这个时候要有点耐心，高成长赛道已经逐渐开始卷了，老抱团这边还没形成上涨共识，但我个人偏向于便宜的老抱团，我有耐心也有信心等它们表现。下半年是白酒消费的旺季，要对它们有点信心，也要对市场有点信心。
