除了耳熟能详的6家国有大型商业银行，12家全国性股份制银行以及各地区城市的城市商业银行（简称城商行），我国还存在数量庞大的农村商业银行（简称农商行）、农村信用社和农村合作银行等农村金融服务机构。
根据银保监会公布的截至2021年12月末银行业金融机构法人名单，2021年末，我国有农村商业银行、农村合作银行、农村信用社和农村资金互助社等共计2235家，占全部银行数量的54.57%，其中农村商业银行1596家，占全部银行数量的38.96%，而农村信用社和农村合作银行后续也可能会进一步转制成农村商业银行。
农村地区金融组织数量众多规模较小，部分金融组织经营能力还较弱。本文主要选取了截至2021年末在A股上市的全部10家农商行进行分析，以从中发现该类金融组织的一些特征。目前A股上市全部10家农商行中主要在长三角、青岛和重庆地区等经济相对发达地区。其中江苏地区就占6家，而江苏苏州有3家。该类地区金融环境相对较好，该地区农商行的发展可以一定程度上作为其他地区农商行发展的参照对象。
一、规模方面
（一）经营规模
10家A股上市农商行经营规模差别较大，规模大的总资产超过了1万亿元，如渝农商行和沪农商行，而规模小的仅1000多亿总资产。渝农商行和沪农商行2家农商行在营业收入和净利润方面甚至超过了作为全国性股份制商业银行的恒丰银行。
（二）机构人员规模
10家农商行在机构和人员规模上也表现出较大的分化。渝农商行人员近1.5万人，机构数达到1760个，其人员和机构也超过作为全国性股份制商业银行的恒丰银行。而沪农商行在人员和机构数量上明显低于渝农商行，而在经营规模上两者接近，因此渝农商行在人员和机构平均经营贡献上相对较低。
（三）机构/人均效益方面
沪农商行和无锡银行在人均还是机构均经营效率方面均排前2位，有着较好的经营效率。而渝农商行和青农商行在机构均经营效率方面靠后，常熟银行和瑞丰银行在人均经营效率方面较低。10家A股上市银行机构/人均效率平均值也低于主要城商行和12全国性股份行的平均值，但其人均经营情况平均值高于六大行的人均经营情况平均值。
注：本文“主要城商行”是指《头部城商行的经营情况分析》文中分析的北京银行、上海银行、江苏银行、宁波银行、天津银行和重庆银行。
二、业务结构
（一）资产结构
商业银行的主要收入和利润来源是发放贷款获得的利息收入，其次是通过一些金融投资（如购买国债、企业债等）获得利息和/或投资价差收益。无论是发放贷款还是金融投资，均会体现在商业银行资产负债表的资产端，且构成商业银行主要资产。
10家A股上市农商行中，除了渝农商行发放贷款及垫款占总资产比不足50%，且金融投资占比较高外，其他农商行总资产中贷款占比均超过50%，其中紫金银行贷款占总资产比最高为56.51%；江苏的6家和浙江的1家A股上市农商行发放贷款及垫款占总资产比均在60%左右；上海和青岛的2家则在50%边缘。
10家农商行平均发放贷款及垫款占总资产比为56.51%，与12家全国性股份行和“六大行”均值接近，并高于主要城商行均值。
（二）贷款结构
贷款客户分布方面，10家农商行中渝农商行和沪农商行以个人类贷款为主，且占比超过60%，其他8家以公司类贷款为主。其中青农商行和常熟银行个人类贷款占比也相对较高，在40-50%之间。
但个人贷款中的进一步细分，10家农商行分化较大。瑞丰银行和紫金银行个人类贷款中以个人住房贷款为主，占比分别高达69.63%和59.10%；渝农商行、苏农商行、常熟银行以个人经营性贷款为主。
（三）存款结构
存款立行，存款是商业银行的贷款及其他投资类业务的主要“原材料”。商业银行的负债端大部分是由存款构成。
10家A股上市农商行总负债主要是存款，其中无锡银行存款占总负债比高达87.07%，除青农商行和渝农商行外，其他8家存款占总负债比均超过80%。10家农商行存款占总负债平均值为80.25%，远高于主要城商行和12家全国性股份行，略低于“六大行”，有着极好的吸储能力。
个人存款占全部存款比在10家农商行有所分化，其中渝农商行、瑞丰银行、青农商行和常熟银行个人存款占比较大，高于60%。整个看10家农商行存款中个人存款占比平均值为55.55%，高于主要城商行、全国性股份行和“六大”行。此外农商行存款中还存在一个特点，即其个人定期存款占比特别高，其个人存款中80%左右为个人定期存款，且个人定期存款占全部存款的平均值也达到44%。其个人定期存款占个人类存款和全部存款比均远高于主要城商行、全国性股份行和“六大行”。“六大行”之一的邮储银行也一定程度上存在该特征。其原因推测是农商行和邮储银行业务较为下沉，县域以下地区百姓更偏向于定期存款。
（四）收入结构
10家A股上市农商行收入主要是利息净收入，平均占收入比为83.30%，高于主要城商行、全国性股份行和“六大行”。农商行中间业务收入占比也远低于其他类型银行，其中渝商行最高，也仅为8.83%，而瑞丰银行手续费和佣金净收入等中间业务收入为亏损（根据其年报信息，2018-2021年及2022年1季度，瑞丰银行中间业务收入多年均为亏损）。投资收入方面各行也较为分化。
三、资产质量方面
常熟银行、无锡银行、沪农商行和张家港行2021年末不良贷款率均在1%以下，且拨备覆盖率均在400%以上，资产质量最高。而青农商行2021年末不良贷款率已经高达1.74%，不良率较高，但其拨备覆盖率为231.77%，资产质量相对可控。
2021年末10家A股上市农商行整体资产质量相对较高，其平均不良贷款率低于主要城商行、全国性股份行和“六大行”的均值，而平均拨备覆盖率也高于前述银行平均值。
注：全文数据主要是基于2021年的分析
