2025年末，原中信银行行长芦苇调任中国邮政集团党组成员、副总经理，随后邮储银行公告称聘任芦苇为行长。即中信银行原行长调任邮储银行行长。新任行长是否会将中信的经验带到邮储？邮储和中信两家银行又分别是怎样的银行？本文对两家银行进行对比分析。
出身、股东和级别
中国邮政储蓄可追溯至1919年开办的邮政储金业务。1898年邮政汇兑开办，1919年邮政储金局成立。1942年，储金汇业局成为当时六大金融支柱“四行两局”的重要组成部分。
1949年人民邮政接管了邮政储金汇业局，在中国人民银行统一指导下进行工作。1950年，邮政储金汇业局撤销，邮政储蓄改为代理业务，代银行收储个人存款和非经营性质的群众团体存款，所收储金全部转存人民银行。1953年，邮政储蓄停办，邮局继续办理汇兑业务。1986年，邮政储蓄恢复开办，利用邮政网点众多的优势，广为收储民间零星资金。
2007年，在改革原邮政储蓄管理体制基础上，中国邮政储蓄银行有限责任公司正式挂牌成立。2012年改制为股份有限公司。
2016年9月28日，邮储银行在香港交易所主板成功上市（股票代码1658.HK），2019年12月10日，邮储银行在上海证券交易所上市（股票代码601658）。
截至2025年9月末，邮储银行前十大股东如下表：
中信银行前身是成立于1987年的中信实业银行，更早是1984年在中国国际信托投资公司（中信集团前身）内部设立的银行部。2005年中信实业银行更名为中信银行。
2007年，中信银行中上海和香港两地同步上市，股票代码分别为601998.SH和00998.HK。
截至2024年9月末，中信银行前十大股东如下表：
从股东结构上看，邮储银行和中信银行均是中央企业控股的商业银行。邮储银行的控股股东是副部级中央企业中国邮政集团，中信银行的控股股东是中央企业中信集团。由此推测，邮储银行和中信银行行政级别均是正厅级。
邮储银行是和工商银行等并列的六家“国有大型商业银行”，中信银行是“股份制商业银行”。此外从本次邮储银行行长聘任过程看，虽然两家银行均是正厅级单位，但邮储银行属于“中管正厅”，而中信银行属于“企管正厅”。
经营区域
截至2024年末，邮储银行有机构总数7,899家，包括总行，36个一级分行，324个二级分行，2,228个一级支行，5,307个二级支行，经营网点已经覆盖全国31个省级行政区（不含港澳台）。此外，邮储银行借助邮政集团的分支机构还有约4万家“代理网点”。
2024年末，中信银行在国内153个大中城市设有1470家营业网点，经营网点也实现了全国31个省级行政区全覆盖。除境内网点外，中信银行在香港和伦敦也设有境外分行，另外在悉尼还设有代表处。
两家银行经营区域均覆盖全国，邮储银行网点数量远多于中信银行，特别是在县域地区的网点数量更是多于中信银行；但中信银行在境外还有分支机构，而邮储银行在境外尚无分支机构。
子公司情况
截至2024年末，邮储银行控股3家控股子公司，具体如下：
截至2024年末，中信银行有7家主要控股子公司，具体如下：
注：中信银行（国际）有限公司和中信国际资产管理有限公司是中信国际金融控股有限公司的子公司。
对比邮储和中信两家银行，中信银行子公司数量、种类和经营区域均多于邮储银行。除银行外，中信银行还在金融租赁和各类金融投资公司，且在境外除本行的分行外还控股其他银行主体。
邮储银行和中信银行均有设直销银行子公司，但根据最新消息，邮储银行的直销银行——中邮邮惠万家银行拟被邮储银行合并后注销。中信银行虽然没有消费金融公司，但其母公司中信集团下属有消费金融公司。此外，邮储银行和中信银行均在设立金融资产投资公司（AIC）。
员工情况
截至2024年末邮储银行集团整体员工19.76万人（其中银行员工18.26万人），其中总行员工8,932人，男性占40.62%，硕士及以上学历占11.37%。
截至2024年末中信银行集团整体员工6.55万人，其中总行员工7,807人（含信用卡中心5226人），硕士及以上学历占29.87%。
主要财务情况
中信银行和邮储银行2024年和2025年前三季度主要指标对比如下表：
规模类指标方面，邮储银行规模远大于中信银行。2024年末邮储银行总资产为17.08亿元，2025年9月末达到18.61亿元，其总资产约为中信银行的2倍（2024年末为1.79倍，2025年9月末为1.88倍）。营业收入方面，2024年邮储银行营业收入是中信银行1.63倍，2025年前三季度为1.69倍。归母净利润方面，2024年邮储银行是中信银行的1.29倍，2025年前三季度为1.43倍。
资产质量方面，邮储银行也优于中信银行，2024年末和2025年9月末，邮储银行不良率均不到1%，而中信银行则超过1%。邮储银行的关注类贷款和逾期贷款占比也均低于中信银行。且邮储银行拨备覆盖率高于中信银行。
净息差方面，邮储银行净息差高于中信银行。
资产结构方面，中信银行贷款在总资产中的占比高于邮储银行，中信银行的公司贷款占比也高于邮储银行。收入结构方面，邮储银行的手续费及佣金净收入占比低于中信银行，其收入更依赖利息收入。
整体看，邮储银行无论在总规模上，还是在资产质量方面均优于中信银行。中信银行以公司贷款为主，而邮储银行以个人类贷款为主。中信银行的中间业务收入占比高于邮储银行。
长周期规模指标对比分析
从近十年看，两家银行总资产均保持增长。邮储银行的总资产始终高于中信银行，且两者差距还在扩大。2015年末时邮储银行总资产仅为中信银行的1.42倍，而2024年末达到了1.79倍，2025年9月末更是达到了1.88倍。
营业收入方面，邮储银行营业收入也始终大于中信银行，且其营业收入基本在保持增长，而中信银行在2023年出现营业收入负增长。从近十年情况看，两家银行的营业收入差距也在扩大。2015年邮储银行的营业收入是中信银行的1.31倍，2024年达到了1.63倍，2025年前三季度进一步扩大到1.69倍。
利润方面，两家银行近十年归母净利润始终保持增长，整体看邮储银行的增速更快，但近年来中信银行利润增速也在加快。2016年前中信银行归母净利润高于邮储银行，但2017年以来，邮储银行归母净利润已经超过中信银行且差距有所扩大。2015年邮储银行归母净利润仅为中信银行的0.85倍，而2022年则为中信银行的1.37倍。但2023年和2024年又回落到1.29倍和1.26倍。2025年前三季度又上升到1.43倍。
整体来看，邮储银行在总资产和营业收入方面均远高于中信银行，归母净利润方面自2017年以来，邮储银行也实现对中信银行的反超并拉开差距。
业务结构对比
与一般商业银行一样，两家银行的营业收入主要仍是利息净收入。两家银行相比，邮储银行营业收入对净利息收入的依赖更大（近年来占比虽略有降低，但基本仍在80%以上），中信银行的净利息占收入比有所波动，但基本在70%左右。
手续费及佣金收入占比方面，中信银行手续费及佣金净收入占营业收入比更大，但有下降趋势。邮储银行的手续费和佣金净收入占营业收入比有上升趋势。但两者仍有一定差距。绝对金额方面，中信银行的手续费及佣金净收入始终高于邮储银行，但近年来两者差距在缩小。
资产结构方面，近十年来两家银行的贷款在总资产中的占比基本在上升，特别是邮储银行的贷款占总资产比由2015年末的33.07%上升到2024年末的50.83%，但仍低于中信银行。
贷款结构方面，中信银行以公司贷款为主，但近年来占比有所下降。中信银行公司贷款（不含贴现）占总贷款比基本保持在50%以上。邮储银行的公司贷款占比除2024年末基本在40%以下，其更依赖个人业务。
两家银行净息差基本呈下降趋势，邮储银行的净息差始终高于中信银行，但两者差距在缩小。2024年邮储银行净息差1.87%，中信银行为1.77%；而2025年前三季度邮储银行净息差下降到1.68%，中信银行则为1.63%。两家银行净息差缩小到5个BP。
邮储银行的净息差高于中信银行主要与其负责及存款结构有关。邮储银行的总负债中吸收的存款占比高达90%以上，甚至95%以上，而中信银行仅为65%左右。
而存款是银行所有负债中成本相对较低且稳定的负债，且邮储银行的存款中又主要是更加稳定的个人存款。近十年来其存款中个人贷款占比保持在85%以上，而中信银行均在30%以下。不过近年来，中信银行个人存款占比也在上升。
资产质量对比
近十年，邮储银行不良率基本稳定，且始终低于1%，但近年来略有上升，2024年末达到了0.90%，2025年9月末上升到0.94%。中信银行的不良率则呈下降趋势。由2018年末的1.77%下降到2024年的1.16%，2025年9月末维持在1.16%。
拨备覆盖率方面，邮储银行近十年的拨备覆盖率也始终远高于中信银行。但邮储银行的拨备覆盖率波动较大且近年来快速下降，已经由2021年末的418.61%快速下降到2024年末的286.15%，2025年9月末近一步下降到240.21%。而中信银行的拨备率则基本保持上升，由2015年末的176.81%上升到2024年末的2009.43%，2025年9月末为204.16%。
逾期贷款占比（即逾期率）方面，邮储银行的逾期率也始终优于中信银行。但中信银行的逾期率在近十年中实现了快速下降，而邮储银行的逾期率则略有上升，2024年末是近十年来首次突破1%，达到了1.19%。
整体来看，两家银行资产质量均较好，不良率低于我国商业银行的平均水平（2024年末为1.50%）。但两家银行相比，邮储银行近十年中无论是不良率、拨备覆盖率还是逾期率均优于中信银行。
成本及薪酬福利情况
由于邮储银行机构数量和人员数量均大由多于中信银行，导致邮储银行的成本收入比始终高于中信银行。2024年末邮储银行成本收入比高达64.23%（几乎是主流商业银行中成本率最高的），而中信银行仅为30%左右，两者相差一倍以上。
邮储银行的业务及管理费（即成本收入比中的成本）与中信银行或其他主要商业银行最大的不同是其有一块“储蓄代理费及其他”。2024年其储蓄代理费及其他高达1178.14亿元，占其业务及管理费用的52.59%。这部分主要是邮储银行的很大一部分存款是通过其母公司中国邮政的网点获得的，因此需要支付其母公司中国邮政储蓄代理费，这也是邮储银行与其他银行业务最特别之处。如剔除“储蓄代理费及其他”，2024年邮储银行的成本收入比为30.45%，低于中信银行的32.49%。
但由于“储蓄代理费及其他”是邮储银行吸收存款的成本，因此如果从业务及管理费中剔除，则需要加到吸收存款的成本中，即相当于其吸收存款的利息支出。如将这部分作为利息支出，则其2024年的净息差约为1.10%，则远低于了中信银行的1.77%。
鉴于邮储银行员工数量和机构数量均远多于中信银行，近年来邮储银行的员工成本支出始终高于中信银行。如以2024年中信银行和邮储银行分别6.55万人和19.76万人员工总数计。由于两家银行员工数量差距较大，邮储银行员工数量是中信银行的3倍，导致邮储银行人均平均薪酬（含单位给员工的支出但员工并未实际拿的到，下同）远低于中信银行。2024年中信银行员工平均薪酬约为60万元，而邮储银行则约为32.41万元。
中信银行的平均薪酬远高于邮储银行。
整体看，邮储银行近年来规模增长较快，其总资产和营业收入始终高于中信银行。利润方面，自2017年以来，邮储银行对中信银行实现反超并扩大差距。
资产质量方面，邮储银行无论是不良贷款率、拨备覆盖率还是逾期率均优于中信银行。但也应该看到近年来邮储银行的拨备覆盖率下降较大。
净息差方面，邮储银行也是全部高于中信银行。但结合成本，由于邮储银行成本中有特殊的“储蓄代理费及其他”，导致其成本收入比远高于中信银行。如将该部分成本放到存款的利息中，邮储银行的净息差可能不占多少优势，甚至可能低于中信银行。
负债结构中，邮储银行也有差特殊的负债结构，其负债中95%以上是存款，而存款占85%以上是稳定的个人类存款，这是其他银行无法比拟的。
平均薪酬方面，邮储银行的员工平均薪酬远低于中信银行。不知道中信银行来的行长是否会上调邮储银行的薪酬:)
中信银行子公司数量、种类和经营区域均多于邮储银行。
