一、规模指标保持良好
2025年末，中信银行总资产首次超过10万亿元，达到了10.13万亿元；当年归母净利润也均首次突破700亿元，达到了706.18亿元；营业收入则维持在2000亿元以上，为2124.75亿元。
无论是总资产、营业收入还是利润，中信银行已经在12家股份制银行中稳居第三位，仅次于招商银行和兴业银行，在营业收入和利润方面甚至紧追兴业银行。
二、业务结构调整明显
虽然中信银行总资产和归母净利润保持增长，且均有历史性的突破，但其营业收入增长缓慢。近五年中，2023年和2025年中信银行营业收入均出现同比下降。究其原因，主要是中信银行收入绝大部分来自利息净收入，而近年来净息差持续下降。
2025年中信银行营业收入中利息净收入占比为67.99%，远高于手续费等中间业务收入和投资收益。而2025年其净息差下降到1.63%，较2024年的1.77%继续下降了14个BP。
而作为收入最主要来自的贷款收益下降幅度更大。2025年中信银行贷款的平均收益为3.67%，较2024年下降了57个PB，其中公司贷款平均收益下降了58个PB，个人贷款平均收益更是下降了72个BP。
随着贷款收益下降，中信银行资产结构出现一定调整。
近年来，中信银行总资产中零售银行业务的资产占比持续下降，2025年占比下降到了23.24%。公司银行业务的资产占比基本稳定，而金融市场业务的资产占比则基本保持上升。2023年末至2025年末，中信银行总资产中金融市场业务的资产占比均超过公司银行业务，成为其最主要的资产布置领域。
营业收入分布方面，公司银行业务仍是中信银行营业收入最主要的贡献来源；零售业务营业收入贡献有所下降，2025年占比不到40%；金融市场业务的营收贡献占比基本保持上升。
税前利润结构变化更为明显。公司银行业务是中信银行税前利润的对主力，2025年该部分贡献了全行64.64%的税前利润。而零售银行的税前利润贡献则大幅下降到10%以下，2025年仅贡献了6.31%。金融市场业务对税前利润贡献稳中有升，2025年占比接近1/3。
三、资产质量良好但分化较大
2025年末，中信银行不良贷款率为1.15%，较2024年末下降了1个BP；不良贷款拨备覆盖率保持在200%以上，为203.61%，虽较2024年末有所下降，但仍处较好水平。
2025年，中信银行逾期率仅为1.43%，较2024年末下降36个BP，关注贷款占比也仅为1.62%，同比下降2个BP。从近五年走势看，中信银行资产质量不断得到稳固。
不良贷款结构方面，中信银行公司业务和个人业务有所分化。2025年末其公司贷款不良率进一步下降至1.09%，但个人贷款不良率则上升到了1.32%。
结合中信银行无论是资产结构还是收入或利润结构均主要来自公司银行业务，而零售银行业务占比不断下降，其公司贷款资产质量的不断稳固奠定了银行整体资产质量的基石。在行业整体零售风险不断暴露的背景下，中信银行资产质量整体良好。
四、子公司版图不断扩大
2025年11月，中信银行获批成立专门从事债转股业务的金融投资子公司——信银金融资产投资有限公司。至此，中信银行主要子公司包括中信国际金融控股有限公司（简称“中信国金”，并在香港控股着中信银行（国际）有限公司这家银行和中信国际资产一家私募公司）、信银（香港）投资有限公司（简称“信银投资”）、中信金融租赁有限公司、信银理财有限责任公司、信银金融资产投资有限公司（简称“信银金投”）、中信百信银行股份有限公司、阿尔金银行股份有限公司和临安中信村镇银行等7家。
五、管理层及员工成本（薪酬）
根据2025年年报，截至2025年末，中信银行行长缺位（原行长芦苇调任邮储银行），另有5名副行长。从年报看，各行长2025年报酬均在200万元以上。
员工方面，2025年末，中信银行员工数量为6.76万人（含各子公司），结合当年402.36亿元的员工成本计，2025年中信银行人均成本为59.46亿元（鉴于人均成本与人均薪酬相差不大，中信银行近年来人均薪酬估计在60万元左右，但有所波动）。
六、总结
中信银行2025年资产规模和利润规模均上一个新的台阶。受利率和息差下降影响，中信银行近年来营业收入增长缓慢。净息差持续下降，但资产质量稳定。
中信银行业务结构以公司银行业务为主，且公司业务的资产质量不断优化带动公司整体资产质量稳健。
近年来金融市场业务重要性逐渐提升，贡献了近1/3的利润和资产。
中信银行业务覆盖全国36个省份，并在香港通过中信国金控股一家银行，且自身在哈萨克斯坦控股着一家境外银行。中信银行子公司数量较多，种类齐全，涉及金融投资、租赁、理财等，2025年获批金融资产投资子公司。各子公司也对银行整体贡献了较好的效益。
