宁波银行一直是城市商业银行发展的典型代表，无论是经营质量还是发展速度均表现良好。但近年来也存在净息差收窄，收入利润对投资收益倚重增加，个人类贷款不良余额和不良率上升等问题。
本文根据2023年年报情况对其进行解析。
一、整体情况
2023年末宁波银行总资产达到2.71万亿元，同比增长14.60%。当年分别实现营业收入和净利润615.85亿元和256.09亿元，分别同比增长6.40%和10.71%。虽然与往年相比主要规模指标增速有所下降，但仍是少数几个万亿级资产规模的银行中资产、收入和净利润均保持较好增长的商业银行。
2023年主要商业银行主要规模指标增速表如下：
二、资产负债情况
宁波银行资产结构与其他商业银行存在较大的差异。其金融投资余额持续多年大于贷款余额。2023年末宁波银行金融投资余额为1.23万亿元，而贷款及垫款余额为1.21万亿元。即金融投资长期是宁波银行资产的主要投向。
2019-2023年末宁波银行总资产主要结构如下表：
而其他主要商业银行中贷款余额均大于金融投资，即使是曾被称为“同业之王”的兴业银行，其金融投资占总资产的比也在33%左右，远低于宁波银行的45%以上。
2021-2023年末主要商业银行金融资产占总资产比如下表：
贷款方面，宁波银行公司贷款金额和占比均远高于个人贷款。如2023年末宁波银行公司贷款本金为6612.69亿元，高于个人5071.97亿元1540.72亿元。
2019-2023年末宁波银行贷款主要结构如下表：
个人贷款方面，宁波银行以个人消费贷款（不含个人住房贷款）为主，且近年来保持增长，2023年末占个人贷款的63.28%；其次是个体经营贷款，占19.51%；而个人住房贷款占比最少，2023年末占比为17.21%。
2020-2023年末宁波银行个人贷款主要结构如下表：
负债方面，与其他银行一样，存款是宁波银行负债主要来源。
2019-2023年末宁波银行负债主要结构如下表：
存款方面，宁波银行以对公客户存款为主，且金额和占比均大幅高于对私客户存款；定活期方面以定期存款为主，金额和占比也大幅高于活期存款。
2020-2023年末宁波银行存款主要结构如下表：
三、收入利润情况
宁波银行近年来营业收入保持增长，且利息净收入也保持增长。在当前利差缩小情况下，其利息净收入增长在主要银行中也属难得。
宁波银行手续费及佣金净收入则在下降。2023年宁波银行年报披露，其当年手续费及佣金净收入下降主要是代理类业务下降，而代理业务下降则主要是受资本市场波动影响所致。
此外，自2020年以来投资收益基本逐年增长，且在营业收入中占比超过了手续费佣金收入。而宁波银行投资收益又主要来自“交易性金融资产在持有期间取得的收益”，而其年报又进一步披露交易性金融资产主要是债券投资和基金投资。结合宁波银行金融投资金额高于其贷款金额的“不同”资产运用，其投资收益金额和占比增长与其资产结构有一定匹配性。
2019-2023年宁波银行营业收入主要构成情况如下表：
近三年来，宁波银行净息差也持续下降，2023年末其净息差也跌破2%达到1.88%。此外，与其他主要商业银行均是净息差高于净利差不同，宁波银行多年来净息差均低于其净利差。
业务分部方面，近五年中，2020-2022年三年间宁波银行个人业务对营业收入的贡献高于其公司业务（不含资金业务），但2023年公司业务营业收入再次超过个人业务。2023年宁波银行公司业务营业收入为219.10亿元，高出个人业务4.71亿元。
2019-2023年宁波银行营业收入分部结构如下表：
利润总额方面，近5年中除2019年个人业务利润总额高于公司业务外，其他年份均是公司业务利润总额高于个人业务。2023年宁波银行公司业务利润总额为133.30亿元，远高于个人业务的48.20亿元。
2019-2023年宁波银行利润总额分部结构如下表：
四、资产质量情况
随着业务规模扩大，宁波银行不良贷款余额也在增加。2023年末其不良贷款余额达到了94.99亿元。但宁波银行整体资产质量优异。近10年来其不良率始终控制在1%以内，而不良贷款拨备覆盖率多年来超过500%。2023年末宁波银行不良贷款率仅为0.76%，拨备覆盖率为461.04%。
不良贷款结构方面，近5年来宁波银行个人不良贷款余额不断增长，而公司不良贷款余额则呈下降。2021年末起，宁波银行个人不良贷款余额超过公司不良贷款成为其不良贷款的主要构成部分。2023年末个人不良余额达到 75.95亿元，占全部不良的79.96%，而公司不良余额减少到19.04亿元，占比仅为20.04%。
而不良率方面，近五年中，个人业务不良率始终高于公司业务不良率，且个人不良率也有不断上升的趋势，而公司不良率则在下降。
2019-2023年宁波银行不良贷款结构如下表：
注：宁波银行未具体公布公司贷款不良率，上表是根据整体不良与个人不良推算出其公司当良数据。
宁波银行公司贷款中房地产业不良余额和不良率控制较好，2023年末其房地产业贷款余额1155.18亿元，但不良余额仅为1.19亿元，不良率仅为0.10%（远低于“四大行”5%以上的不良率）。
宁波银行年报未具体披露其个人业务不良明细。
